房东经济学

  今天是一篇复盘+干货分享的主题。 随着今年年初ChatGPT的火爆，AI的热度就没有降过，几乎每一个对投资保持关注的人都开始关注了英伟达和微软，但 我现在很高兴地说，我的一大批关注者至少在去年10月就知道英伟达的机会了。 为了避免事后诸葛亮的指控，下面的第一部分，我先放一个公众号往期主题结合几个星球社群的个人分享。 观点复盘 先是10月21日发布的公众号主题： 至暗时刻将很快过去  ， 然后 你可以通过交易软件去看看历史， 无论是美国的标普500、纳指100；中国大陆的沪深300还是香港的恒生指数，10月下旬是不是都是一个最低点？是不是都是一个黄金坑？ 是的话可以到文末点个在看。 但说得对还远远不够，还要言行一致。因为如果一个人把自己不相信的东西说给别人听，哪怕是说对了也只是歪打正着而已。所以我在10月21日公众号主题发布之后，立刻就在当天晚上加仓了英伟达、微软、QQQ（纳斯达克100ETF）和TQQQ（三倍做多纳斯达克100ETF） ， 其中最成功的两笔交易五个月盈利125%（英伟达120美元 --> 270美元）。 2022年10月21日晚发出的交易记录  这天我英伟达的成本大约120美元/股 现在270美元 我有这样一个习惯，就是会把自己的交易单直接发到知识星球，不一定是正确的，但这让我养成了在互联网上对自己行为负责的思维习惯，因为如果我做错了，被打脸的是我；如果我做对了，盈利的人也是我。保持真实，责任自负。 在此之后，我继续在合适的时机保持定投，并且分享出来。 今年年初对英伟达、特斯拉和微软的观点分享 为什么我看好英伟达 我们可以用一句话来表述英伟达的竞争力： 这是一家踩中未来几乎所有热门赛道的科技公司，也是AI背后最大的赢家。 你能想到的，比如AI、区块链、元宇宙、云计算、电动车...英伟达的产品全都是这些赛道的核心基础设施。 我在今年2月时明确表示，英伟达一年内就会达到一万亿美元市值。为什么呢，这是 根据其他大型科技公司对英伟达的依赖性而得出的。 比如微软和OpenAI现在因为AI离不开英伟达了，同理谷歌云和亚马逊AWS也离不开英伟达，微软市值2万亿美元、谷歌市值1.36万亿美元、亚马逊1.03万亿美元，还有其他大大小小的涉及云计算、人工智能、元宇宙、自动驾驶的公司（如Meta、腾讯、阿里、比亚迪、蔚小理）...

  最近这两年互联网上出现的热词不断，无不反映社会新动向。 先是 内卷 在2021年火起来，它指当‌‌‌‌‌‌‌‌某一种社会资源有限，但争夺它的人越来越多的时候，每个人得到的都越来越少，却付出的越来越多，活的越来越累。 内卷之后出现的热词是 躺平 ，意思是放弃折腾与奋斗，从逻辑上看，内卷的环境是躺平出现的最大根源。 最近流行的 “孔乙己文学” 则来自鲁迅的短篇小说《孔乙己》，该作品描写清朝学人“孔乙己”秉持着“读书人的品性”不愿放下自己的身段，在科举制度制造了大量只懂钻故纸堆，没有实际营生技能的读书人的背景下，小说塑造了孔乙己这样一个可笑又可悲的底层人物形象，揭露了人与人之间的冷漠无情。网民借鉴该作品元素，比喻自身的发展困境，控诉社会不公。 对于孔乙己文学，央视网表示要“脱下长衫”，言外之意是不要以读书人自居，也可以做其他蓝领工作，未来大有可为。 所以作为配合，很多新闻渠道密集推送一些看上去非常诱人的年轻人创业成功信息，比如 95后夜市夫妻档每天赚9000元，比如护士兼职摆地摊两周赚1万5后全职开店，还有年轻人摆摊一年多就还清了200万负债...  从这些密集的新闻推送可以看出，官方是很不希望年轻人躺平或用孔乙己对标自己，所以拿这些成功故事来刺激年轻人的神经。 那么我们到底应该怎么看到内卷、躺平以及最近的孔乙己文学呢？我觉得无论是个体还是国家，都应该用平常心去看待这些选择，尊重每个人选择自己生活状态的权利。这些热词背后，也体现了社会的变化、思想的进步。 社会变化 内卷是人口密集、竞争激烈的发展模式下难以避免的一个状态，曾经的日本，现在的中国、韩国都在经历，程度各有不同。只是中国还处于发展中国家阶段，社会福利和薪资待遇同日韩有巨大差距，年轻人的痛感可能会更强。 而内卷、躺平、孔乙己文学，都是不同的人应对社会压力所找到的不同办法，这是一种选择自由：你可以选择继续奋斗继续卷，这可能收获成功，但也可能摧残身心之后一无所获；你可以选择舒服地躺平，这可能过得非常舒服，但也注定在事业上难以成功。 退一步看，当代年轻人有了选择的空间，这本身就是社会进步的体现。 比如在 38度的高温天，你可以用很低的成本宅在家里开空调、上网、玩游戏、吃西瓜，这并不需要太多成本，这不恰恰说明国家的基础设施、生产和供应能力达到了足够高的水准了吗？ 过去吃苦耐劳的目标本来就是过上好日子，...

  “东升西降”是最近这一两年的一个热词，我们在很多官方和非官方的表述中都多次看到这个说法，如果要再具体一点，东代表的是中国、西代表的是美国，这四个字代表着对未来国际格局的一个整体判断，而“东升西降”也是“百年未有之大变局”的重要内涵之一。 说实话，我个人对这种宏大叙事其实是没太多兴趣的，但不能否认这些宏大叙事这些年确实影响到了越来越多国人的思考方式甚至是价值观...所以出这期主题客观分析一下。 对于“东升西降”，无论你是否认同这个趋势，我们今天都会从具体的数据对比、宏观与微观分析、国家和生活角度，聊聊这个趋势的进度以及我个人对“东升西降”的看法。 中美增长对比 我们先看一下最近五年中国和美国各项宏观数据之间的对比，看看差距到底在哪里、追赶的速度和进度究竟如何。之所以取最近五年，是因为更近的区间更好反应当下的趋势，另一方面，最近五年也是中国和美国摩擦逐渐增多、发展面临新外部环境的五年，对未来更具参考性。 （1）GDP 先对比GDP，这可能是综合国力对比中最被重视的一项。2017年中国GDP是83.2万亿人民币，到2022年时达到121.02万亿人民币（五年增长了45.46%）；美国在2017年时是19.48万亿美元，到2022年时为25.46万亿美元（五年增长了30.7%），可见GDP这项中国的增幅确实比美国更高，但美国的经济增长也非常快，可能是同期发达经济体中增长最快的一个。 中美GDP对比 数据来自中国国家统计局、美国经济分析局 （2）政府收入 如果说GDP在算法和水分上存在争议，那么财政收入也可以很好地反应一个国家的经济成长。对于国家来说无论是医疗、养老、教育、军事、外交，都是基于本国收入和预算进行的，所以政府收入也是国家实力的财务基础。 值得一提的是，中国和美国的收入各自都有两本账， 中国是一般预算收入+政府性基金收入，美国是联邦收入+各州地方收入 。各自两本账加起来，中国2017年是23.02万亿元，2022年增长到28.16万亿元，五年增幅22.33%；美国在2017年是6.13万亿美元，2022年8.3万亿美元，五年增幅为35.4%。这项美国的增幅居然高于中国，原因在于中国过去五年进行了减税降费，另外政府性基金收入的绝大部分为土地出让金，土地收入在过去五年出现了增长后劲不足的情况。 中美政府收入对比 数据来自中国财政部、美国财政部及各州收入汇总...